韓國(guó)證券公司 NH Investment & Securities 報(bào)告指出，中國(guó)西安持續(xù)封鎖和 ASML 柏林工廠火災(zāi)影響了半導(dǎo)體生產(chǎn)。這些事件對(duì)存儲(chǔ)芯片的供需有利，但對(duì)邏輯芯片的供應(yīng)則不利。預(yù)計(jì)美光、SK 海力士等存儲(chǔ)器企業(yè)的業(yè)績(jī)將在短期內(nèi)超過邏輯芯片企業(yè)。
根據(jù)報(bào)告，中國(guó)西安因疫情已實(shí)施了兩周的封城措施。而三星電子在該地區(qū)有一個(gè) NAND 晶圓廠，美光則有一個(gè) DRAM 后端制造晶圓廠，目前其員工上下班的交通受到限制，生產(chǎn)力受到影響。
其中，三星西安工廠占全球 NAND 產(chǎn)量的 15%。鑒于公司自身的 NAND 庫(kù)存以及渠道內(nèi)的庫(kù)存處于相對(duì)健康的水平，疫情對(duì) NAND 供需影響暫時(shí)有限。預(yù)計(jì)將從第二季度開始對(duì) NAND 供需產(chǎn)生有利影響，因?yàn)閷脮r(shí)庫(kù)存將接近耗盡。
ASML 柏林工廠火災(zāi)方面，儀器和檢測(cè)設(shè)備未受影響，DUV 光刻設(shè)備零件的生產(chǎn)也已恢復(fù)，但最大的打擊在于 EUV 光刻設(shè)備的晶圓夾制造復(fù)蘇正在進(jìn)行中，導(dǎo)致使用 EUV 光刻設(shè)備的 DRAM 和 5nm 以下邏輯半導(dǎo)體的生產(chǎn)將不可避免地受到負(fù)面影響。
因此，DRAM 的供應(yīng)將會(huì)減少，預(yù)計(jì)下半年 DRAM 價(jià)格將會(huì)回升。而在不能從減產(chǎn)中得到好處的邏輯芯片行業(yè)，預(yù)計(jì)會(huì)對(duì)代工廠等相關(guān)企業(yè)產(chǎn)生負(fù)面影響。
