隨著金融市場的持續(xù)升溫，A500ETF成為了投資者們熱議的話題。近日，一場聚焦“A500機遇與ETF未來”的盛會于12月27日成功舉辦，由財聯(lián)社攜手南方基金共同呈現(xiàn)。此次活動匯聚了來自南方基金、國信證券、銀河證券、華泰證券、廣發(fā)證券以及財經(jīng)領(lǐng)域的眾多專業(yè)人士，共同探索ETF發(fā)展的新趨勢，深度解讀A500指數(shù)的投資潛力與機遇。
在會上，南方基金證券公司業(yè)務(wù)部總經(jīng)理高虹發(fā)表致辭，她指出中證A500指數(shù)憑借其廣泛的行業(yè)覆蓋與精選的龍頭企業(yè)，展現(xiàn)了新質(zhì)生產(chǎn)力的發(fā)展方向，為投資者提供了極具前景的投資選擇。她進一步強調(diào)，在2025年新征程的起點，投資者對財富保值增值的需求愈發(fā)迫切，選擇高性價比、具有代表性且能長期帶來收益的產(chǎn)品已成為市場共識。在此背景下，中證A500指數(shù)及其ETF產(chǎn)品應(yīng)運而生，成為南方基金在新的競爭格局下精心打造的核心寬基產(chǎn)品。
國信證券財富與機構(gòu)事業(yè)部投顧中心總經(jīng)理李斌則從投顧的角度出發(fā)，認為中證A500ETF的價值主要體現(xiàn)在配置上，而非交易。他提到，ETF的優(yōu)勢在于為客戶提供大類資產(chǎn)配置，其底層資產(chǎn)不僅涵蓋股票，還包括商品和債券，資產(chǎn)類別豐富。李斌認為，中證A500指數(shù)相較于滬深300指數(shù)，在超額收益和波動率方面更具優(yōu)勢，其后續(xù)發(fā)展空間巨大。未來，隨著越來越多的機構(gòu)和散戶意識到這一點，中證A500ETF有望成為最適合的核心底倉資產(chǎn)。
中證A500ETF南方（159352）基金經(jīng)理朱恒紅在分享時也提到了一組數(shù)據(jù)：截至2023年底，美國被動基金持股市值已占全部基金持倉的近60%。他指出，全球被動投資的發(fā)展已成為推動龍頭跑贏的重要因素。在我國，被動指數(shù)基金也已成為市場的重要邊際增量，并主要集中在以滬深300為代表的大盤寬基類ETF。朱恒紅觀察到，在本輪ETF擴張期中，機構(gòu)投資者擴張速度更快，2025年仍有望提速。同時，指數(shù)權(quán)益基金相較于主動權(quán)益基金，對股價展現(xiàn)出更為顯著的邊際定價能力。
朱恒紅進一步分析，A500指數(shù)不僅囊括了更多的股票，對A股的覆蓋度更高，代表性更強，而且相較于滬深300、中證800等主流寬基指數(shù)，A500指數(shù)更加強調(diào)保持指數(shù)樣本行業(yè)市值分布與樣本空間的一致性，從而能夠更準確地反映各行業(yè)最具代表性上市公司證券的整體表現(xiàn)。A500指數(shù)的編制還結(jié)合了互聯(lián)互通、ESG等篩選條件，便于境內(nèi)外中長期資金配置A股資產(chǎn)。從收益層面來看，A500指數(shù)的歷史收益表現(xiàn)良好，過去20年的年化收益率為8.2%，相對于滬深300指數(shù)的年化超額收益為0.9%。
活動的圓桌論壇環(huán)節(jié)，投顧代表吳蔭同樣認為，中證A500指數(shù)更能準確反映中國未來的發(fā)展趨勢，因此中證A500ETF更適合希望享受中國未來發(fā)展紅利的客戶長期持有。他建議，在培育客戶配置ETF時，要明確告訴他們中證A500ETF的投資是基于長期配置邏輯，建議將其作為長期持有標的。如果客戶有交易需求，可以通過網(wǎng)格波動高拋低吸來實現(xiàn)超額。
中證A500ETF南方(159352；聯(lián)接基金A類022434，C類022435，Y類022918)自上市以來運作平穩(wěn)，交投活躍。截至12月30日，中證A500ETF南方的最新規(guī)模已突破220億元。這充分證明了市場對A500ETF的認可與青睞。作為在指數(shù)化投資和ETF管理方面擁有豐富經(jīng)驗的大型基金管理公司，南方基金旗下的股票ETF跟蹤精度在行業(yè)中保持領(lǐng)先地位。招商證券基金評價中心的數(shù)據(jù)顯示，截至2024年3月31日，南方基金近10年股票ETF跟蹤最準，位居同類第一。
